Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon

Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon

PwC MKK PTT Átállás az IFRS-re Tardos Ágnes 2005.szeptember 14. Hitelintézetek, befektetési vállalkozások, biztosítók PwC.

Hasonló előadás


Az előadások a következő témára: "PwC MKK PTT Átállás az IFRS-re Tardos Ágnes 2005.szeptember 14. Hitelintézetek, befektetési vállalkozások, biztosítók PwC."— Előadás másolata:

1 PwC MKK PTT Átállás az IFRS-re Tardos Ágnes 2005.szeptember 14. Hitelintézetek, befektetési vállalkozások, biztosítók PwC

2 2 Áttérés az IFRS-re Mit hoz az IFRS Európának? “A Nemzetközi Számviteli Szabványok Szabályozása új korszakot nyit az átláthatóság területén, és véget vet a bábeli zűrzavarnak a beszámoló készítés során. Segíteni fogja az európai cégeket abban, hogy egyenlő körülmények között versenyezhessenek a tőke megszerzéséért a világpiacon, valamint segíti a befektetőket és egyéb érintetteket a vállalatok teljesítményének közös standardokon alapuló összehasonlításában.” Frits Bolkestein, EB Belső Piaci Bizottsági Tag

3 3 PwC Áttérés az IFRS-re Az IFRS a nyilvánosságra hozatallal és az eszközök - források valós áron történő értékelésének növekvő használatával az átláthatóságra összpontosít. Megköveteli az irányelveket követő szabványok alkalmazását, korlátozott eltérési lehetőségekkel. Kevert értékelési modell: Költség és valós érték. Nincs hozzáigazítva a nemzeti adó és egyéb szabályozási célokhoz. Mi is az IFRS?

4 4 PwC Áttérés az IFRS-re Miért van szükségünk az IFRS-re? – A vállalati jelentések összehangolásához – Az összehasonlíthatóság és következetesség, – Valamint átláthatóság és megbízhatóság megvalósításához – A tőkepiachoz való hozzáférés kiszélesítéséhez – A piac hatékonyságának növeléséhez, és … – …ezáltal a tőkeköltségek csökkentéséhez… – …a versenyképesség növeléséhez… – …és a növekedés beindításához

5 5 PwC Áttérés az IFRS-re Az IFRS nem: – változtatja meg a vállalat jövőbeli cash-flowját (habár a megközelítés változhat) – változtatja meg az eszközök és források valós értékét – változtatja meg a vállalat hozzáadott (beágyazott) értékének számítási módszertanát – változtatja meg a működést alátámasztó valós gazdasági helyzetet Az IFRS nem változtatja meg a nyereség realizálásának időzítését, de megváltoztatja a nyereség elszámolásának időzítését. Amit az IFRS nem változtat meg…

6 6 PwC Áttérés az IFRS-re IFRS bevezetésének következményi Az elmozdulás a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Szabványok (IFRS) felé a valaha történt legjelentősebb változtatás a számvitelben a legtöbb vállalat számára. Megváltoztatja:  A termékek életképességét és tervezését;  Az adat és információs rendszer követelményeket. Megváltoztathatja továbbá  Azt, ahogy a vevők, részvényesek és elemzők szemlélik a vállalatot;  A vállalat értékelését a befektetők és minősítő ügynökségek által;  A vállalat mérlegének és eredményeinek kezelését;  A vállalat szabályozási és gazdasági tőkekövetelményeit.

7 7 PwC Áttérés az IFRS-re Bevezetés - Fogalmak IAS : „International Accounting Standards” SIC : „Standing Interpretations Committee” IAS1..41 SIC1..XX IFRS : „International Financial Reporting Standards” IFRIC : „International Financial Reporting Standards Interpretations Committee”IFRS1-… IFRIC1-… PwC

8 8 Áttérés az IFRS-re Számviteli Törvény Tételes elszámolási szabályok Kb. 100 oldal Alapvetően bekerülési költség alapú, óvatosság elve Kötött mérleg és eredménykimutatás forma IFRS Csak alapelvek Kb oldal Valós értékelés Csak a legfőbb sorok definiáltak IFRS és SZT általános összevetése PwC

9 9 Áttérés az IFRS-re Bevezetés Szabályozás - Európa Az Európai Unió előírása az IFRS kötelező használatáról valamennyi uniós tőzsdén jegyzett társaság csoportbeszámolója esetében 2005-től kezdődően Az elmúlt 25 év legnagyobb változása a számvitel terén, amelynek több, mint társaságra van hatása Az Európai IFRS – ARC – Accounting Regulatory Committee and – EFRAG – European Financial Reporting Advisory Group – ‘carve out’ IAS 39 – IFRIC 3 elutasítása PwC

10 10 PwC Áttérés az IFRS-re Bevezetés Szabályozás - Magyarország Magyarországi hatás – Közvetlen : BÉT-en jegyzett cégek (Önálló beszámoló) – Közvetett : Anyavállalat jegyzett EU tőzsdén Csoport jelentési csomag Számviteli Törvény Változása 2004 Cél: EU jogharmonizáció  Közeledés az IFRS felé Kapcsolódó főbb EU szabályozások: – 1606/2002 (EK) rendelet: A tőzsdén jegyzett társaságok számára az IFRS szabványok kötelező használata a konszolidált beszámoló elkészítésére – 2001/65/EK irányelv: a valós értékelés bevezetése a pénzügyi instrumentumok bizonyos körére, PwC

11 IFRS ÁTÁLLÁS ELVEI ÉS GYAKORLATA

12 12 PwC Áttérés az IFRS-re IFRS 1 Általános alapelvek  Felváltja a SIC-8-at  Alkalmazás  az első IFRS szerinti pénzügyi beszámolóra  az első időszakban minden IFRS szerint készült évközi beszámolóra  Szükség van  az IFRS-nek megfelelő számviteli politika kiválasztására  IFRS szerinti nyitómérleg készítésére  az első IFRS szerinti pénzügyi beszámoló elkészítésére

13 13 PwC Áttérés az IFRS-re IFRS 1 Fontos dátumok jan jan dec. 31. IFRS nyitómérleg  a SEC-ben bejegyzettek számára  minden más olyan társaság számára, amelynek hároméves eredménykimutatásra van szüksége  nem teszik közzé IFRS nyitómérleg  a legtöbb társaság számára  minden tétel elszámolása és értékelése az IFRS szerint történik  nem teszik közzé Első IFRS szerinti beszámoló napja  politika kiválasztása  használják az e napon érvényben lévő szabványokat  első IFRS pénzügyi beszámoló Használják ugyanazt a számviteli politikát az első IFRS pénzügyi beszámolóban megjelenő minden időszakra

14 14 PwC Áttérés az IFRS-re IFRS 1 Mentességek/kivételek 3 kötelező kivétel A pénzügyi eszközök és források kivezetése Becslések Fedezeti ügyletek elszámolása 6 a választható mentességekből Üzleti Kombinációk Ingatlanok, gépek és berendezések, befektetések, immateriális javak Személyi jellegű kifizetések A beszámoló napján hatályos szabványok Halmozott átértékelési helyesbítés Összetett eszközök Átállás napja a leányvállalatok, társult vállalatok és vegyes vállalatok számára

15 15 PwC Áttérés az IFRS-re Első ránézésre egyszerűnek tűnik…Áttérés Összehasonlítás Új beszámoló elkészítése Számok módosítása

16 16 PwC Áttérés az IFRS-re Amíg el nem gondolkodunk a részleteken…. Áttérés Számviteli politika Adatigény Adatforrás Tréning Rendszerek Adat Modell Döntések Prioritás Erőforrások Belső kommunikáció Befektetők Problémák Dokumentálás Számok korrigálása Összehasonlítás Beszámoló elkészítése

17 17 PwC Áttérés az IFRS-re Átállás az IFRS-re NEM CSAK NÉVVÁLTOZÁS ‘Csak technikai változás, melyet a pénzügy lekezel’ TÉVEDÉS A VÁLTOZÁS AZ EGÉSZ CÉGET ÉRINTI Az új teljesítménymérési rendszert szervezet egészében integrálni kell – Tervezés és előrejelzés – Piaci elvárások – Teljesítménymérés – Jutalmak

18 18 PwC Áttérés az IFRS-re Áttérés az IFRS – re Miért jelent gondot az áttérés? Sikeres és hatékony áttérés nem érhető el a gyorsjavítások módszerével A változási és bevezetési folyamat nagy kihívást jelent A bevezetési folyamatot során fontos a hatékonyság annak érdekében, hogy a folyamat – Költsége a lehető legkisebb legyen és az esetleges zavarokat minimalizálni lehessen – Teljes megfelelést eredményezzen Figyelem: az IAS folyamatosan változó szabályrendszer

19 19 PwC Áttérés az IFRS-re Akire minden projekt során szükség van Projekt Manager

20 20 PwC Áttérés az IFRS-re Kirakós Adatbázis Számviteli politika Bevezetés IT Infrastruktura Leányvállalatok Kommunikáció és oktatás PROJEKT Vezetés Külső jelentések Kontrolling és MIS Koordináció Rendszerek

21 21 PwC Áttérés az IFRS-re Tanulságok Választási lehetőség az átfogó áttérés és gyorsjavítás között A leggyorsabb módszer hosszú távon nem biztos, hogy a legolcsóbb Lehetséges, hogy a gyors megoldás áttérést eredményez, de szinte biztos, hogy a változások nem rendszerbe integráltak Átfogó integrált áttérési folyamatban kisebb a hibáknak való kitettség A tudás transzfer az áttérés egyik legfontosabb eleme

22 PwC IFRS ÁTÁLLÁS IFRS - SZT KÜLÖNBSÉGEK NÉHÁNY KIEMELT TERÜLET

23 PwC A beszámoló szerkezete és az összeállításnál alkalmazott alapelvek

24 24 PwC Áttérés az IFRS-re Keretszabály SZABVÁNYOK IASB Az IASB Keretszabály PwC

25 25 PwC Áttérés az IFRS-re IAS 1 Az éves beszámoló elemei Kiegészítő melléklet Számviteli politikák Cash-flow kimutatás Az elszámolt nyereségek és veszteségek kimutatása A saját tőke változásainak kimutatása Eredménykimutatás Mérleg IASELE M PwC

26 26 PwC Áttérés az IFRS-re A számviteli politika csak akkor változtatható, ha:  jogszabály írja elő  a számviteli szabályalkotó követelménye  a változás a társaság beszámolójában a tranzakciók vagy események megfelelőbb bemutatását eredményezi A változások kezelése:  Általános szabály: visszamenőleg, a nyitó eredménytartalék és az összehasonlító adatok módosításával  Megengedett alternatív kezelés: a tárgyidőszaki eredményen keresztül, ha az előző időszakokra vonatkozó módosítások nem meghatározhatóak. Az összehasonlító adatokat nem kell módosítani, de további információk bemutatása szükséges. IAS 8 - A számviteli politika változása PwC

27 27 PwC Áttérés az IFRS-re IAS8 – Hibák kezelése Javasolt eljárás : A különbség bemutatása az összehasonlító információk átalakításával, a nyitó eredménytartalék módosítása a korábbi évekre jutó hatással Megengedett alternatív eljárás : A teljes visszamenőleges hatás elszámolása a tárgyévi eredménykimutatásban, összehasonlító adatok nem változnak “Hibák” lesznek “Alapvető hibák” helyett

28 28 PwC Áttérés az IFRS-re Az osztalék a jóváhagyás évében szerepel az IFRS beszámolóban A mérleg fordulónapja és a mérleg készítés közötti események kezelése IAS 10 – Különbségek IFRS - SZT PwC

29 Hitelek értékvesztése

30 30 PwC Áttérés az IFRS-re Értékvesztés – egyedi tételek Egyedileg jelentős eszközök: Jövőbeni várható cashflow-k diszkontált jelenértéke Effektív kamatok használata Biztosítékokból származó pénzáram figyelembe vétele Lehetőség van a valós érték használatára

31 31 PwC Áttérés az IFRS-re Értékvesztés – egyedi tételek Ha a megtérülő érték a nyilvántartási érték alatt van, akkor értékvesztés kerül elszámolásra Amennyiben egyedi értékvesztés nem szükséges, portfolió alapon újra kell értékelni a tételt Amennyiben egyedi értékvesztés került elszámolásra, akkor nincs portfolió alapú újraértékelés

32 32 PwC Áttérés az IFRS-re Értékvesztés – portfolió mérése Az egyedi tételekhez hasonló elvek: – Az értékvesztés objektív jeleinek azonosítása – Jövőbeni cashflow előrejelzések – A pénz időértékének figyelembe vétele – Modellek tesztelése és validálása – Tapasztalati adatok számszerűsítése Továbbá: – A hasonló kockázattal rendelkező portfoliókba rendezés – A cashflow előrejelzéseknél tapasztalati adatokra történő támaszkodás

33 33 PwC Áttérés az IFRS-re Értékvesztés “Egyéb tartalék” HitelDefault / HitelVeszteséget okozóJelekHitel nyújtásesemény+90 napfelmondás Hitelezési időhorizont Kétes Hitel portfolió Bizonytalan Értékvesztett hitelek Egyéb tartalék a ‘benne foglalt’ veszteségekre IAS értékvesztés Specifikus tartalék Hitelnyújtáskor nem képezhető Normál hitelek

34 34 PwC Áttérés az IFRS-re Értékvesztés – SZT IAS Összehasonlítás Céltartalék mátrix –A 90 napon túli követelések kétesek a magyar szabályozás szerint Nincs diszkontálási módszertan Biztosítékok figyelembe vétele Kamatelhatárolás kötelező felfüggesztése (magyar szabályozás) v folyamatos kamatszámítás (IAS)

35 PwC Pénzügyi instrumentumok besorolása és értékelése

36 36 PwC Áttérés az IFRS-re Besorolás – Pénzügyi eszközök (négy kategória) 1.Eredménnyel szemben valós értéken elszámolt pénzügyi eszközök (FVTPL) 2.Hitelek és követelések 3.Lejáratig tartott eszközök (HTM) 4.Értékesíthető eszközök (AFS)

37 PwC Miért fontos a besorolás? Mert ennek alapján történik az értékelés…

38 38 PwC Áttérés az IFRS-re Eredménnyel szemben valós értéken elszámolt pénzügyi eszközök/ kötelezettségek Lejáratig tartott befektetések Értékesíthető eszközök Hitelek és követelések Egyéb kötelezettségek Valós értéken az eredményben Amortizált bekerülési értéken Valós értéken a saját tőkében Értékelés

39 39 PwC Áttérés az IFRS-re Amortizált bekerülési érték Az effektív kamatláb módszer alkalmazását követeli meg. A becsléseket a kumulatív „catch up” módszerrel kell felülvizsgálni. A lineáris módszer nem alkalmazható. Amortizált bekerülési érték Kifizetett összeg Tőke- törlesztések Nem amortizált prémium vagy diszkont Érték- vesztés = - +/- -

40 40 PwC Áttérés az IFRS-re Valós érték rangsor Van aktív piac – Nyilvánosan jegyzett ár Nincs aktív piac – Értékelési technikák alkalmazása Nincs aktív piac – Csak tőkebefektetések esetében  Értékvesztéssel csökkentett bekerülési érték Legjobb bizonyíték Alternatív megoldás Nagyon ritka

41 41 PwC Áttérés az IFRS-re Effektív kamatláb Mire figyeljünk? Diszkonttal/ ázsióval vásárolt papírok Kötelezettségek tranzakciós költsége Banki hitelek: Kibocsátáskor felszámított díjak Mindezeket el kell osztani a teljes várható visszafizetési periódusra az effektív kamatláb módszer felhasználásával.

42 42 PwC Áttérés az IFRS-re Besorolás és értékelés – SZT IAS Összehasonlítás Hasonló de nem azonos besorolási és értékelési elvek Eltérések – Besorolás – Átsorolás – Értékelés – Értékvesztés – Beágyazott derivatívák

43 43 PwC Áttérés az IFRS-re Pénzügyi instrumentum egyéb – SZT IAS Összehasonlítás Kezdeti megjelentetés Kivezetés Fedezeti elszámolás

44 PwC Biztosítások

45 45 PwC Áttérés az IFRS-re IFRS és a biztosítások elszámolása – A biztosítási eszközökre a hatályos IFRS előírásokat kell alkalmazni – De, 2005-re még nem volt bevezethető a biztosítási kötelezettségek valós értékelése – Ezért az IASB 2 fázisra bontotta a biztosítók beszámolási rendszerének szabályozását. Az első fázis az alábbiakat szabályozza Minőségi és mennyiségi közzétételi követelmények és néhány korlátozás a jelenlegi biztosítási elszámolási gyakorlat folytathatóságát illetően. A fő kivételt azok szerződések jelentik amelyeket pénzügyi instrumentumként kell elszámolni. Útmutatás az IAS 39 alkalmazásával kapcsolatban – Teljes valós értékelés bevezetése 2010-re?

46 46 PwC Áttérés az IFRS-re Az IFRS 4 rövid áttekintése Minden a definícióval kezdődött … Biztosítások elszámolása Számviteli változások Befektetési szerződések IFRS 4 - közzétételek

47 47 PwC Áttérés az IFRS-re Minden a definícióval kezdődött … IFRS 4 a biztosítás fogalmát a következőképpen határozza meg „ olyan szerződés, melynek értelmében az egyik szerződéses fél (a biztosító) jelentős biztosítási kockázatot vállal fel a másik szerződéses féltől (kötvénytulajdonostól) azáltal, hogy a szerződés értelmében a kötvénytulajdonost kompenzálja abban az esetben, ha a szerződés tárgyát képező bizonytalan jövőbeni esemény (a biztosítási esemény) bekövetkezik, és kedvezőtlen hatással bír a kötvénytulajdonosra.”

48 48 PwC Áttérés az IFRS-re A legtöbb szerződés besorolása egyszerű, de néhányuk besorolása komoly kihívás A legtöbb szerződések könnyű besorolni p.l. gépjármű biztosítás, rokkantsági biztosítás. Azok a szerződések okoznak a legtöbb gondot, melyek megtakarítási és biztosítási elemet is tartalmaznak p.l. unit linked szerződések, özvegyi biztosítások, életbiztosítási megtakarítások, átmeneti járadékok, pénzügyi viszontbiztosítások.

49 49 PwC Áttérés az IFRS-re Azok a szerződések a befektetések, amelyek nem biztosítások Befektetés/ megtakarítás fogalmak nem kerültek meghatározásra az IFRS 4 -ben. A biztosítás fogalma - igen. Amennyiben nem egyértelmű, hogy egy szerződés egyszerű megtakarítás akkor elemeznünk kell megfelel-e a biztosítás definíciójának. A kulcsa ennek a folyamatnak az IFRS 4 mellékletétében található logikai folyamat nyomon-követése. Csak akkor állíthatjuk, hogy a szerződés befektetés, ha a biztosítási definíciónak nem felel meg.

50 50 PwC Áttérés az IFRS-re Szétválasztás – az alap- koncepció Egyes biztosítási szerződések egyszerre tartalmaznak biztosítási és befektetési elemet. A szétválasztás azt jelenti a biztosító számára, hogy: a)a biztosítási elem biztosítás szerződésként és b)a betét elem az IAS 39 szerinti kötelezettségként kerül elszámolásra

51 51 PwC Áttérés az IFRS-re A szétválasztás 3 esete 1.Különválasztás csak akkor kötelező, ha: i. Ha a biztosító képes a betét külön mérésére; és ii.A biztosító számviteli politikája nem követeli meg a betét komponensből eredő kötelezettség kötelezettségként való megjelentetését.. 2.Szétválasztás megengedett, de nem kötelező, ha a betét külön is mérhető de A biztosító számviteli politikája megköveteli meg a betét komponensből eredő kötelezettség kötelezettségként való megjelentetését. 3.Tilos a szétválasztás, ha a betét elem nem mérhető külön.

52 52 PwC Áttérés az IFRS-re Beágyazott derivatívák Egyes biztosítások beágyazott derivatíva elemet tartalmaznak; Ezeket külön kell választani és valósan értékelni az alábbiak kivételével Maguk is biztosítási szerződések; Szorosan az alapszerződéhez tartoznak; Teljes mértékben elválaszthatatlanok az alapszerződéstől; A teljes szerződés valós értékelésre kerül; Néhány egyéb feltétel.

53 53 PwC Áttérés az IFRS-re Megítélhető nyereségrészesedés DPF – Egyes biztosítások tartalmaznak a kibocsátó által megítélhető nyereségrészesedési elemet (Discretionary Participation Features - DPF). – DPF nagyon szigorúan definiált. – DPF elemmel rendelkező biztosítási szerződések kezelése hasonló a biztosítási szerződések kezeléséhez az IFRS4 alapján

54 54 PwC Áttérés az IFRS-re Biztosítások megjelenítése és mérése Folytatható a jelenlegi gyakorlat. Jövőbeli szerződésre és kötelezettségre nem elszámolható Nettó kimutatás tilos Kivezetésre vonatkozó előírás Viszontbiztosítási értékvesztés teszt

55 55 PwC Áttérés az IFRS-re Tartalék megfelelőségi teszt – Becslés a jövőbeli cash-flowk-ra vonatkozóancurrent; – Összehasonlítás a DAC-kal csökkentett tartalékkal; – Ha a politika megfelel – nincs további feladat; – Egyébként IAS 37 szerinti számítás.

56 56 PwC Áttérés az IFRS-re Számvitel-politikai változás Számviteli politika változtatása csak akkor megengedett, ha annak eredményeként a beszámoló relevánsabb lesz és nem lesz kevésbé megbízható vagy megbízhatóbb lesz és nem válik kevésbé relevánssá Részletes útmutatás

57 57 PwC Áttérés az IFRS-re Befektetési szerződések – Az ED 5 e szerződések pénzügyi instrumentumként való kezelését írták elő - IAS 39 – A húsvéti tojás = a szolgáltatási elemet az IAS 18 alapján kell elszámolni – IAS 18 Árbevétel elszámolás (és nem “Költség elhatárolás”) sokkal relevánsabb most mint a tervezet kibocsátásakor volt – A kötelezettségek IAS 39 szerinti mérésének gyakorlati problémái

58 58 PwC Áttérés az IFRS-re Árnyékelszámolás Egyes számviteli modellekben az eszközökön realizált eredmények közvetlenül befolyásolják az alábbi tételek egyikét – biztosítási tartalék, – kapcsolódó szerzési költség és/vagy – egyéb immateriális eszköz. IFRS 4 lehetőséget ad a számviteli politika olyan módosítására, mely a nem realizált eredményeket ugyanúgy kezeli mint a realizáltakat. A keletkező korrekciót csak akkor lehet a tőkében (és nem P/L-ben) elszámolni, ha a nem realizált eszköz eredménye is a tőkében kerül elszámolásra

59 59 PwC Áttérés az IFRS-re IFRS 4 Közzététel – Elsődleges kimutatások formája – Segment információ – Számviteli politika (a figyelem irányul a “jelenleg alkalmazott számviteli politikára”) – Pénzügyi instrumentum közzétételek – A várható cash flow-k összege, ütemezése és a velük kapcsolatos bizonytalanságok

60 PwC Egyéb kiemelt részletesen nem tárgyalt témakörök

61 61 PwC Áttérés az IFRS-re Egyéb kiemelt területek területek – SZT IAS Összehasonlítás Felvásárlások IFRS 3, IAS 38 Értékvesztés elszámolása (IAS 36) Lízing szerződések (IFRIC 4 !!!!) Részvény alapú kifizetések IFRS 2 Céltartalékok és munkavállalói juttatások és (IAS 37, IAS 19) Konszolidáció (IAS 27, 28) Befektetési ingatlanok (IAS 40) Kiegészító melléklet (Kockázatok, Becslések, Bizonytalanságok)

62 62 PwC Áttérés az IFRS-re 1.Az IFRS mozgó célpont (IFRS 7 !!!) 2.Rendszer támogatottság nélkül nem biztosítható a magas szintű megfelelés 3.Kommunikáció és tréning 4.Vezetői információs rendszer 5.Első alkalmazás és a már IFRS szerint jelentők Az IFRS 10 Kihívása

63 63 PwC Áttérés az IFRS-re 6.Pénzügyi instrumentumok 7. Üzleti kombinációk 8.Konszolidáció 9.Szegmens jelentések 10.Értékvesztés Az IFRS 10 Kihívása (folytatás)

64 64 PwC Áttérés az IFRS-re IFRS-átállási csoportunk Michael L. Birch, üzlettárs – közép- és kelet-európai technikai vezető Tardos Ágnes, igazgató A magyarországi IFRSTransition csoport és a közép- és kelet-európai pénzügyi IFRS technikai csoport vezetője (36) Szilágyi Katalin, vezető menedzser – IFRS szakértő és a közép- és kelet-európai technika csoport koordinátora


Letölteni ppt "PwC MKK PTT Átállás az IFRS-re Tardos Ágnes 2005.szeptember 14. Hitelintézetek, befektetési vállalkozások, biztosítók PwC."

Hasonló előadás


Google Hirdetések