Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon

Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon

Befektetési lehetőségek. Befektetés: úri huncutság? Infláció – pénzünk vásárlóerejének folyamatos romlását okozza 2,5-szeresükre nőttek az árak 10 év.

Hasonló előadás


Az előadások a következő témára: "Befektetési lehetőségek. Befektetés: úri huncutság? Infláció – pénzünk vásárlóerejének folyamatos romlását okozza 2,5-szeresükre nőttek az árak 10 év."— Előadás másolata:

1 Befektetési lehetőségek

2 Befektetés: úri huncutság? Infláció – pénzünk vásárlóerejének folyamatos romlását okozza 2,5-szeresükre nőttek az árak 10 év alatt2,5-szeresükre nőttek az árak 10 év alatt 1998-ban a párnába tett 10 eFt ma annyit ér, mint 1998-ban 4 eFt1998-ban a párnába tett 10 eFt ma annyit ér, mint 1998-ban 4 eFt 1. Pénzünk befektetésével védekezhetünk az értékvesztéssel szemben 2. Önálló jövedelemforrássá válhat 3. Tartalék a jövőre Forrás: Tóth Attila BÉT

3 Megtakarítási lehetőségek Készpénz Bankbetét Forint, deviza Értékmegőrzés tényleges vagyongyarapodás nélkül Értékpapírok Kötvények – Visszafizetési kockázat Részvények - Árkockázat Nem pénzügyi termékek Ingatlanok, arany stb. Nagy kockázatok / hozamok Forrás: Tóth Attila BÉT

4 Értékpapír típusok I. Részvények tulajdonosi jogokat testesítenek meg törzsrészvény (szavazati jog, osztalékhoz való jog, likvidációs vagyonhányadhoz való jog)törzsrészvény (szavazati jog, osztalékhoz való jog, likvidációs vagyonhányadhoz való jog) elsőbbségi részvény (szavazatelsőbbségi v. osztalékelsőbbségi részvény) - elkülönült sorozatnak kell lenniükelsőbbségi részvény (szavazatelsőbbségi v. osztalékelsőbbségi részvény) - elkülönült sorozatnak kell lenniük Forrás: Tóth Attila BÉT

5 MOL részvény alakulása Forrás: mol.hu

6 Értékpapír típusok II. Hitelpapírok Hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, melyek fix jövedelmet (kamatot) biztosítanak Hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, melyek fix jövedelmet (kamatot) biztosítanak Fix vagy változó kamatozású papírokFix vagy változó kamatozású papírok Diszkont értékpapírokDiszkont értékpapírok Leggyakoribb fajtái: Leggyakoribb fajtái: ÁllampapírokÁllampapírok Vállalati kötvényekVállalati kötvények JelzáloglevelekJelzáloglevelek Forrás: Tóth Attila BÉT

7 Befektetési alapjegyek Befektetési alapjegyek Befektetési alapok portfolióját képviseliBefektetési alapok portfolióját képviseli Fajtái függően attól, milyen befektetésekre specializálódott:Fajtái függően attól, milyen befektetésekre specializálódott: Kötvény-, részvény-, vegyes alap Kötvény-, részvény-, vegyes alap Pénzpiaci alapok Pénzpiaci alapok Ingatlanalap stb. Ingatlanalap stb. Visszaváltás szerint fajtái:Visszaváltás szerint fajtái: zárt végű alapok: tőzsdén kizárólag ezek forognak, nem visszaváltható, csak aktuális árfolyamon eladni. zárt végű alapok: tőzsdén kizárólag ezek forognak, nem visszaváltható, csak aktuális árfolyamon eladni. nyílt végű alapok: vissza lehet váltani nyílt végű alapok: vissza lehet váltani Értékpapír típusok III. Forrás: Tóth Attila BÉT

8 Hozamok alakulása Alap neve Hozam Portf. Európai vállalati kötvény alap-6,29% Fejlődő kötvénypiacok alapja-32,97% 15% Európai ingatlancégek részvény alapja-46,24% Európai élelmiszeripari részvény alap-35,50% Európai részvény alap-49,60% Fejlődő európai régió részvény alapja-65,34%30% USA részvény alap-39,82% Latin-amerikai részvény alap-51,03%30% Fejlődő ázsiai részvény alap-47,41%25%

9 Egyéni befektető Jellemzői Jellemzői Saját vagy tanácsadó elemzését követiSaját vagy tanácsadó elemzését követi Közvetlenül fekteti pénzét vállalatokbaKözvetlenül fekteti pénzét vállalatokba A kockázat nincs mindig arányban a várható hozammalA kockázat nincs mindig arányban a várható hozammal Nagyfokú tapasztalatot, tudást és napi jártasságot igényelNagyfokú tapasztalatot, tudást és napi jártasságot igényel

10 Intézményi befektető Jellemzői Jellemzői Összegyűjti a kisbefektetők pénzétÖsszegyűjti a kisbefektetők pénzét Porlaszthatja a kockázatotPorlaszthatja a kockázatot Növelheti a hozamotNövelheti a hozamot Előrejelzéseket készítElőrejelzéseket készít Profi elemzőket alkalmazProfi elemzőket alkalmaz Azonos kockázat mellett nagyobb hozam, vagyAzonos kockázat mellett nagyobb hozam, vagy Azonos hozam mellett alacsonyabb kockázatAzonos hozam mellett alacsonyabb kockázat

11 Befektetések kockázatai Tőkekockázat Tőkekockázat OBA garancia: 13 mFt-ig/fő/bank (önrész eltörölve)OBA garancia: 13 mFt-ig/fő/bank (önrész eltörölve) Tőkegarantált befektetésekTőkegarantált befektetések Hozamkockázat Hozamkockázat Előre meghirdetett kamatElőre meghirdetett kamat (Részben/teljesen) hozamgarantált befektetés(Részben/teljesen) hozamgarantált befektetés Likviditási kockázat Likviditási kockázat Értékesíthetőség (zárt, nyílt végű)Értékesíthetőség (zárt, nyílt végű) Feloszthatósági kockázat Feloszthatósági kockázat Portfolió hányada értékesíthetőPortfolió hányada értékesíthető Értékállóság miatti kockázat Értékállóság miatti kockázat Gazdasági kilátásokGazdasági kilátások

12 Értékpapírpiac alakulása

13 OBA betétbiztosítása A hitelintézetekről és a pénzügyi vállalkozásokról szóló évi CXII. törvény 101. §-ának (1) bekezdése helyébe a következő rendelkezés lép: "(1) Az Alap a kártalanításra jogosult személy részére a befagyott betét tőke- és kamatösszegét személyenként és hitelintézetenként összevontan legfeljebb 13 millió forint összeghatárig fizeti ki kártalanításként."

14 Spekuláns Befektető  Rövid távon gondolkozik  Árfolyam-változásokat lovagolja meg  Órákra, napokra vásárol  Gyors meggazdagodás  Nagy kockázat  évre gondolkozik  Befektető társ az Rt-ben  Hosszú megtérülést vár  Nem ijeszti meg, ha az árfolyam esik  Alacsonyabb kockázat 25% esély a tőkevesztésre értékpapírpiacon 1-2 év alatt 95% esély % éves hozamra év alatt

15 Forrás: portfoliomoney.hu Kockázatvállalás

16 „Mikor azt számítgatod, mekkora hozamot vársz befektetésre szánt pénzedből, jó előre döntsd el, hogy mit akarsz: jól enni, vagy jól aludni” (J. Kenfield Morley) Forrás: Tóth Attila BÉT

17 Kockázatvállalási hajlandóság I. Átlag feletti kockázattűrő képesség Átlag feletti kockázattűrő képesség átlag feletti hozamot vár el (hosszú távon) átlag feletti hozamot vár el (hosszú távon) rövid távon a negatív hozamot is elfogadja rövid távon a negatív hozamot is elfogadja Ajánlott portfolió: Ajánlott portfolió: 30% kötvény30% kötvény 70% részvény70% részvény Átlagos kockázattűrő képesség Átlagos kockázattűrő képesség Magasabb hozam érdekében nagyobb kockázatot is vállal Magasabb hozam érdekében nagyobb kockázatot is vállal Biztonságra is törekszik Biztonságra is törekszik Ajánlott portfolió: Ajánlott portfolió: 15% pénzpiaci 35% kötvény 50% részvény Mérsékelten kockázatkedvelő Kockázatkedvelő befektető

18 Kockázatvállalási hajlandóság II. Alacsony a kockázattűrő képessége Alacsony a kockázattűrő képessége Nem vár extra hasznot befektetéséért Nem vár extra hasznot befektetéséért Hosszú távon inflációt meghaladó hozamelvárás Hosszú távon inflációt meghaladó hozamelvárás Ajánlott portfolió Ajánlott portfolió 20% pénzpiaci20% pénzpiaci 25% részvény25% részvény 55% kötvény55% kötvény Alacsony a kockázattűrő képessége Alacsony a kockázattűrő képessége Célja a pénz reálértékének megőrzése Célja a pénz reálértékének megőrzése Biztonságos befektetés Biztonságos befektetés Ajánlott portfolió: Ajánlott portfolió: 10% részvény 30% pénzpiaci 60% kötvény Óvatos befektető Konzervatív befektető

19 Kockázatvállalási hajlandóság III. Kockázatkedvelő befektető: pont Kockázatkedvelő befektető: pont Mérsékelten kockázatkedvelő: pont Mérsékelten kockázatkedvelő: pont Óvatos befektető: pont Óvatos befektető: pont Konzervatív: 10 pont alatt Konzervatív: 10 pont alatt


Letölteni ppt "Befektetési lehetőségek. Befektetés: úri huncutság? Infláció – pénzünk vásárlóerejének folyamatos romlását okozza 2,5-szeresükre nőttek az árak 10 év."

Hasonló előadás


Google Hirdetések