Előadást letölteni
Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon
2
BESZÉLGETÉS (V)ÁLSÁGOS IDŐKBEN 2008. december 02.
3
Van válság, vagy nincs válság?
4
Ha van válság, milyen? •Pénzügyi? •Tőzsdei? •Gazdasági?
5
Pénzügyi válság mérföldkövei •Amerikai, belpolitikai döntés: saját házat mindenkinek! –-> kamatszint 1%, kezdetben nincs, vagy csak alacsony törlesztés. Forrása: amerikai, „olajos” és kínai megtakarítások •hitelkihelyezés boldog-boldogtalannak, •házak ára folyamatosan nőtt (megtöbbszöröződött!)
6
Pénzügyi válság mérföldkövei •Érték nélkül hatalmas pénz került a piacra, jelentős része új pénzügyi játék – papír-papír kereskedelem – „hedging” főszereplője lett (596.000Mrd USD, 10 évnyi, a világ gazdaságai által előállított GDP-nél nagyobb összeg!) •A hatalmas többletforrás olcsó vállalkozói hiteleket biztosított •Szárnyaltak a tőzsdék, gigantikus hitelkihelyezésekkel összeolvadások, vállalatfelvásárlások mentek végbe •Aki csak tudott, költekezett, - fűtötte a világgazdaságot
7
Pénzügyi válság mérföldkövei •Lelassult a világgazdaság növekedése a fejlett régiókban •Fejlődő világrészek (Kína, India, Távol- Kelet) egyre nagyobb tőkét igényeltek •Amerikában csökkent a foglalkoztatottság szintje •Egyetlen éven belül 770.000 adós nem tudta fizetni a ház/lakáshiteleit •Túlkínálat a lakáspiacon, nulla kereslet
8
Pénzügyi válság mérföldkövei •Értéktelen ingatlan vagyon a bankok portfóliójában likvid eszközök helyett •Pénzhiány a bankrendszerben •Átmeneti megoldásként felvásárlások, addig, amíg már akkora a falat, hogy az már senkinek sem kell. (Lehmann bankház) és az állam sem segít!
9
Pénzügyi válság mérföldkövei •Dől a Lehmann, rántja magával a pénzpiac sok szereplőjét bankokat, biztosítókat •Leáll a bankközi pénzpiac, likvid tartalékok hiányában – az adósok törlesztései nélkül - egyre több bank fizetésképtelenné válik •Vészmegoldás: saját részvények eladása akár nyomott áron is, mert kell a likviditás •Ez már végleg sok a tőzsdéknek is….
10
Tőzsdei válság •Az első banki- és biztosító csőd hatására megroggyantak a világ tőzsdéi •Dominóelv szerint mentek lefelé az árfolyamok, a pánikban egyre többen akartak eladni, kevesen tudtak venni •A banki papírokat közvetlenül követték az ingatlanalapok, majd a hatalmas kölcsönforrással működő gigászi nagyvállalatok leértékelődése •A korábban nagyon futó távol-keleti, kínai befektetések értéke zuhant és zuhant, majd erre még rátett az árutőzsdék gyengülése •Gyakorlatilag a pénztőke sehova sem tudott elmenekülni
11
…és a „boom” után jött a „pukk”
12
Gazdasági válság? •A kormányok végre magukhoz tértek és a kapitalizmus alapelveivel ellentétes döntéseket hoztak •Hatalmas támogatásokat kaptak a bankok, ami részbeni államosítással járt együtt •A közvetlen vállalati támogatásokat visszautasították, de a háttérben készül a megsegítés „gazdaságélénkítő csomagok” formájában
13
Gazdasági válság? •Gazdasági válság: A (világ)gazdaság összeesése, a növekedés megállása, esetleg kisebb GDP előállítása •„Még nincs, de van:” számokkal még nem mutatható ki a világgazdasági visszaesés, de a fékeződés látható •Gyárleállások, üzemszünetek, bezárások, munkaidőkeretek csökkenése, hitel-hiány, drágább kamatok, keresetbefagyasztások, beruházási döntések halasztása, stb. • gazdasági válság: „ante portas”
14
….és Magyarország?
15
Külföldi adósságállomány a GDP %-ban a világban
16
A magyar költségvetés éves hiánya a GDP %-ban
17
FŐBB MAKROGAZDASÁGI JELZŐSZÁMOK (Éves adatok) Megnevezés 2001200220032004200520062007 Bruttó államadósság % 52,155,858,159,461,7 65,665,8 Államháztartás egyenlege -618,20-1 534,80-1 360,23-1 323,66-1 718,68-2 212,03-1 270,96 Bruttó államadósság Mrd 7 953,309 573,7810 981,8512 296,2113 582,5115 592,5016 729,30 Átlagos évenkénti túlköltekezés1 500 milliárd Ft
18
A magyar lakosság bankhiteleinek szerkezete, a GDP %-ban
19
Magyarország nettó külföldi pénzügyi adóssága a GDP %-ban
20
„A hitel híja szinte minden mozgást megakaszt“ Széchenyi István •Magyarország - saját hazai megtakarítások híján - gyakorlatilag kizárólag a külföldi finanszírozástól függ: az állami költségvetés, a vállalatok és a lakosság egyaránt. •A lakosság ( CHF) hiteléhsége csillapíthatatlan és a GDP arányos nettó megtakarításai az évi alig 2-3 %-ra zuhantak vissza a korábbi időszak 8-10 %-os mértékéről •A kockázatos országokból menekülő tőke nem, hogy nem kölcsönzött, de éppenséggel kivonta befektetéseit a feltörekvő minősítésű térségekből. •Magyarország (is) „fizetésképtelen-veszélyes” helyzetbe sodródott
21
Vészhelyzethez illeszkedő intézkedések •Valutaalap, Világbank, EBRD hitelkeret •Adó- és járulékrendszer átalakításának „jegelése” •Forró tőke megnyugtatása, az alapkamat felemelése •Konzervatív költségvetés, talán érdemi költségvetési hiány csökkentés …és ezek összes hatása, következményei
22
Ma reggeli hír: •Az USA gazdasága recesszióban van, a visszaesés már számokban is kimutatható •Nem történik más, mint ami 10-15 évenként szokott: az un. piacgazdaság az alapvető belső ellentmondásait gazdasági válsággal oldja fel. •„jó” hír: a gazdasági válságok átlagos időtartama 6- 18 hónap!
23
Válságkezelés •Magánemberként •Vállalkozás tulajdonosaként •Vállalatvezetőként
24
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Helyzetelemzés •Rövid távú, likvid tartalékok képzése •Bevételek számbavétele, „adóoptimalizálás” •Kiadások kontrollja •Hitelek helyes kezelése •Biztosítások, gondoskodás a jövőről •Ingatlanok sorsának rendezése •Már meglévő, hosszú távú befektetések nyugodt kezelése •Vagyonosodási vizsgálatra felkészülés
25
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Helyzetelemzés
26
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Rövid távú, likvid tartalékok képzése
27
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Bevételek számbavétele, „adóoptimalizálás”
28
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Kiadások kontrollja
29
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Hitelek helyes kezelése
30
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Biztosítások, gondoskodás a jövőről
31
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Ingatlanok sorsának rendezése
32
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Már meglévő, hosszú távú befektetések nyugodt kezelése
33
…és mit tehet az ember Magánemberként ? •Vagyonosodási vizsgálatra felkészülés
34
…és mit tehet az ember Tulajdonosként ? •Helyzetelemzés •Szükségessé váló döntések meghozatala, ha indokolt a cég megtartása, fejlesztése •Szükségessé váló döntések meghozatala, ha a céget érdemesebb eladni
35
…és mit tehet az ember Tulajdonosként ? •Helyzetelemzés –Van-e reális jövője a cégemnek? –Hogyan, mikor és milyen mértékben fogja érinteni egy esetleges recesszió? –Hogyan, milyen forrásokból fogom tudni finanszírozni? –Mennyi a cégem reális piaci értéke? –Mekkora a tényleges teherviselő képessége?
36
…és mit tehet az ember Tulajdonosként ? Szükségessé váló döntések meghozatala, ha indokolt a cég megtartása, fejlesztése: •Feltőkésítés, hitelképesség javítása •Cégvagyon (ingatlan) elválasztása a kockázatos gazdasági tevékenységtől (kiválás) •Fúzió, vállalatfelvásárlás, de legalább egy új cég létrehozása (egérút) •Vezető-váltás, ha kell •Konkrét célkitűzések meghatározása a cégvezető felé, folyamatos számonkérés, kontroll, kontroll, kontroll…
37
…és mit tehet az ember Tulajdonosként ? Szükségessé váló döntések meghozatala, ha a céget érdemesebb eladni: –Nem a vállalkozás céljait szolgáló (magán) ingatlanok rendezése –Virtuális készletek rendezése –Elszámolásra felvett összegek, pénztári egyenlegek rendezése –Tulajdonosi szerkezet átalakítása „adószemüveggel” –A továbbműködő új cég létrehozatala
38
…és mit tehet az ember Cégvezetőként ? Választ adunk a következő kérdésekre: •Költségeinket olyan szigorúan kezeljük-e, ahogy csak lehetséges? •Tudjuk –e, hogy mi a teendő, amennyiben a költségvetésünket 10, 20, vagy 30 %-kal csökkenteni kényszerülünk? •Meghatároztuk-e, azokat a pontokat, amelyek felmerülésekor a válságterv életbe kell, hogy lépjen? •Tudjuk-e, hogy vállalatunk számára melyek a létfontosságú tevékenységek és hogy alakulnak ezek költségei?
39
…és mit tehet az ember Cégvezetőként ? Választ adunk a következő kérdésekre: •Szabadon felhasználható pénzforrásaink elosztásra kerültek-e ezen programok és tevékenységek részére, mennyi a „szabad pénzeszköz”? •Szűkítsük-e a tevékenységi körünket? •Sikerességünk szempontjából, kik a legkritikusabb személyek most és a jövőben? •Melyek jelenleg a legfontosabb kapcsolataink, és megfelelően ápoljuk-e azokat? •Folyamatos kapcsolatban állunk-e legfontosabb hitelezőinkkel?
40
…és mit tehet az ember Cégvezetőként ? Választ adunk a következő kérdésekre: •Mennyi a bevételünk biztosan befolyó része? Milyen a kintlévőségeink kockázata? •Vannak-e olyan lépések, amelyek megkönnyíthetik vállalatunk működését? •Van-e bármilyen költségkímélő, vagy költséget egyáltalán nem jelentő mód, a szervezet megerősítésére, a vezetőség képzésére? •Kellőképpen bevonjuk-e igazgatósági/felügyelő bizottsági tagjainkat a tulajdonosokat a vállalat működésébe, megfelelően élünk-e kapcsolataikkal és képességeikkel? •Segítjük-e alkalmazottainkat, hogy figyelmüket továbbra is a cég számára fontos célokra és ügyfelekre összpontosítsák inkább, mint személyes problémájukra?
41
…és mit tehet az ember Cégvezetőként ? •Bérköltség optimalizálás –Fizetés nélküli szabadság –Ki nem fizetett bér -> bérjárulék sem terheli –Részmunkaidős foglalkoztatás –Munkaerő rendelkezésre bocsátás
42
…és mit tehet az ember Cégvezetőként ? •Bérköltség optimalizálás –Cafeteria, adómentes juttatások –Gépkocsi bér helyett (új adótétel) –Kölcsön, hitel kiváltás –Kedvező osztalékfelvétel (csak 25%!) –Kulcsemberekkel forrásadós ügyletek (bérbevétel, üzletrész, ingóság adás-vétel, stb.)
43
…és mit tehet az ember Cégvezetőként ? •Működési költség optimalizálás: –Bérlet helyett ingatlanvétel, vagy fordítva: forrásteremtés ingatlaneladásból, hitelkiváltás –Kiszervezés, amennyire csak lehet –Anyagbeszerzés elsődleges forrásból –Szolgáltatások versenyeztetése (áram, gáz, irodai szolg., outsource, stb.) –Meglévő hitelek kiváltása elért költségcsökkentésen alapuló jutalékért
44
…és mit tehet az ember Cégvezetőként ? Konkrét döntések adócsökkentéshez: •Fejlesztési tartalék megmaradt, képezzük, ha kell, ha nem! (Ingyenes Adóhitel) •ÁFA-takarékos konstrukciók bevezetése beszerzésnél •ÁFA-takarékos konstrukció bevezetése értékesítésnél, hitelezési veszteség csökkentése •Folyamatos elemzés, költségtakarékos működés
45
…és mit tehet az ember Cégvezetőként ? •Rugalmasan alkalmazkodik az új szabályokhoz: •Megoldja a házipénztár egyenlegét (500.000,.Ft, vagy az összbevétel 1,2%-a) •Megoldja a magánszemélyeknek a számlázást 900.000,.Ft felett •Megoldja a vállalkozások közötti készpénzes fizetési korlátot (250.000,.Ft)
46
Mit tettünk és mit teszünk a Bergmann Irodában? •Deviza megtakarítás készpénzben •Ingatlan vásárlás •Gépberuházások •Vállalatfejlesztés •Osztályszervezet erősítése •Eredményérdekeltségi rendszer bevezetése •Többletteljesítmények mérése, dotálása
47
Mit tettünk és mit teszünk? •Munkaerő kiválasztás szempontjainak változtatása, felelőtlen felvétel leállítása •Az Iroda nemzetközi jellegének erősítése •Könyvvizsgálat, elemzés, a szakmai munka erősítése •Hitelfelvétel elodázása kényszerűségből is •Csak megbízható ügyfélnek dolgozunk
48
Mit tettünk és mit teszünk? •Ügyfeleknek új szolgáltatások nyújtása •Konferenciaszervezés, konzultációk •Költségelemzés •Cafeteria rendszer •Áfa-takarékos konstrukciók •Bérköltség csökkentési lehetőségek •Cash-flow tervezés •Befektetések értékelése, tanácsadás (Brokernet?)
49
Mit tettünk és mit teszünk? •Szlovákiai iroda alapítása, fejlesztése
50
Mit tettünk és mit teszünk? •Állandó helyzetértékelés •Gyors reagálás •„Affinitás” •„Realitás” •„Kommunikáció” egyensúlyának fenntartása, az ARK-törések feloldása, a közös realitás helyreállítása
51
Mit tettünk és mit teszünk? •Bergmann alapelvek kiegészítése –"Magad legyél a változás, amit a világban látni akarsz." (Gandhi)
52
Mit tettünk és mit teszünk? •Vállalati jövőkép újrafogalmazása –"Álmok és célok nélkül lehet élni, csak minek?" (Székely Éva)
53
Mit tettünk és mit teszünk? •Következetes vezető- és munkatársképzés –"Annál, hogy kiképzed az embereidet, és itt hagynak, egyetlen rosszabb létezik: nem képzed ki őket, és maradnak." (Zig Ziglar)
54
•Értékes végterméket állítunk elő, amiért az ügyfeleink szívesen fizetnek
55
Mit tettünk és mit teszünk? •Válogatott csapattal játszunk, akikre igaz: –„Válassz olyan munkát amit szeretsz és egy napot sem kell dolgoznod az életedben.” (Confucius) – és ezt nálunk megtalálták!
56
Mit tettünk és mit teszünk? •Válogatott csapattal játszunk, akikre igaz: –Erkölcsösek és Etikusok, –Mentesek az •etikátlanság, •lelkiismeret-furdalás, • önigazolás, •felelősség-áthárítás •általánosítás •és a gyűlölet mindent leromboló hatásaitól
57
Mit tettünk és mit teszünk? •Óvatos, de határozott optimizmussal irányítjuk a folyamatokat –„Ha egy ajtó bezárul, akkor kinyílik egy ablak”
58
Mit tettünk és mit teszünk? •Zárszó: –„ Amikor a változás szelei fújnak, a kétkedők falakat húznak föl, az optimisták pedig vitorlákat.”
59
KÖSZÖNÖM A FIGYELMET!!
Hasonló előadás
© 2024 SlidePlayer.hu Inc.
All rights reserved.