Faktoring a gyakorlatban

Az előadások a következő témára: "Faktoring a gyakorlatban"— Előadás másolata:

1 Faktoring a gyakorlatban
Gál Gaszton CIB Faktor Zrt., vezérigazgató

2 CIB Faktor Zrt. Tények több mint 10 éves piaci tapasztalat
2004. óta a CIB Csoport tagja a piacon a 2. hely, ~14% részesedéssel több mint 250 ügyfél évről-évre növekvő követelésállomány és faktorált forgalom 2009-ben a faktorált forgalom 82 mrd Ft 2010-ben 100 mrd Ft feletti forgalom Ügyfeleknek nyújtott finanszírozás: 14,2 mrd Ft

3 CIB Faktor szervezeti ábra
Felügyelő Bizottság

4 Tartalomjegyzék A Faktoring fogalma, működése Faktoring piac
Faktoring a gyakorlatban 2007 teljesül, jók vagyunk/vagytok (állományok kis elmaradás az árfolyam miatt és nbi is) A bank is jó és teljesít 2007ben (pár szó más üzletágakról: treasury jelentősen-, a leasing kicsi nbi terven felül fog teljesíteni, a vállalati divízió valószínűleg fillérre tervein teljesít;;; retail jelentősen elmarad tervétől  de „one firm”) ..... a versenytársak is jók és itt loholnak a nyakunkon vagy épp előttünk (piaci részesedés és konkurenseinkről pár inforól fogunk beszélni) ..... Organikus növekedés IEB-vel együtt mostantól, 2008 januártól nem CIBésIEB, hanem EgyBank -> szinergia előnyök mellett veszélyek is vannak ..... ezért milyen szervezeti változásokat vezetett be a bank és vezettünk be a Divízióban ..... ezért mekkora növekedést kell terveznünk és teljesítenünk 2008-ban (elsősorban most a teljes divízióról beszélünk, nem pedig üzletágakról külön-külön) ..... ez a növekedés nem lehetetlen, mert potenciális lehetőséget látunk a piacon Hajrá előre! FILM és „Come With Me” statement 4

5 A Faktoring fogalma, működése
Faktoring piac Faktoring a gyakorlatban Tartalomjegyzék A Faktoring fogalma, működése

6 De a faktoring ennél sokkal több!
A faktoring fogalma A faktoring során az ügyfél a vevőivel szemben fennálló, nem lejárt számlaköveteléseit eladja egy erre szakosodott pénzintézetnek annak érdekében, hogy hamarabb a pénzéhez jusson. De a faktoring ennél sokkal több! finanszírozás nyilvántartás beszedés kockázat átvállalás

7

8 A faktoring fogalma NAGYVÁLLALAT BESZÁLLÍTÓ 1. Áru, számla
3. Követelés megelőlegezése a beszállító felé 2. Számlaelfogadás / engedményezés tudomásul vétele 5. Elszámolás a Nagyvállalat fizetését követően 4. Fizetés a számla esedékességének napján

9 A CIB Faktor 70-90%-ban megelőlegezi a számlakövetelést
Finanszírozás A CIB Faktor 70-90%-ban megelőlegezi a számlakövetelést idő T napon áruszállítás / szolgáltatás teljesítése T + 1 napon számla kiállítása T napon Számla fizetési határideje számla benyújtása faktorálásra

10 Finanszírozás A követelések megelőlegezése által az ügyfél finanszírozáshoz jut Hazánkban jelenleg erre a szolgáltatásra van a legnagyobb kereslet A követeléseket mint biztosíték a faktor megoldással lehet a legmagasabb arányban finanszírozni A finanszírozás költségei még a kisebb ügyleteknél is versenyképes

11 Nyilvántartás A faktorcég nyomon követi az egyes követelések sorsát, ezáltal minden pillanatban képes pontos nyilvántartást biztosítani Az ügyfél jelentős adminisztrációtól szabadulhat meg Szükség esetén a faktorcég egyeztet a vevőkkel a követelések megfizetésével kapcsolatban

12 Az ügyfél oldalán ezáltal jelentősen csökkenthető az adminisztráció
Beszedés A faktorcég a lejárt, meg nem fizetett követelésekkel kapcsolatban eljár a vevőkkel szemben Telefonos érdeklődés, egyeztetés, felszólítás Felszólító levelek Külső behajtó alkalmazása Végső esetben jogi lépéseket tesz A jogi eljárásban képviseli az ügyfelet Az ügyfél oldalán ezáltal jelentősen csökkenthető az adminisztráció

13 Kockázat átvállalás Visszkereset
Visszkereset esetén nincs kockázat átvállalás Visszkereset nélküli esetben van kockázat átvállalás Kockázat átvállalás során a faktorcég a vevő fizetésképtelensége esetére ad „biztosítást” Történhet hitelbiztosító bevonásával Vagy saját kockázatvállalással Az ügyfél akár csak bizonyos, általa kockázatos vélt vevőire is alkalmazhatja

14 Közvetlen export/import faktoring Közvetett export/import faktoring
Nemzetközi Faktoring Közvetlen export/import faktoring Közvetett export/import faktoring A faktorcég az export vevőkkel vagy az import szállítókkal közvetlenül áll kapcsolatban A faktorcég egy az érintett országban működő faktorcég közreműködésével áll kapcsolatban az export vevővel vagy az import szállítóval Összehasonlítva Nehézkes, drága eljárás problémás követelések esetén Az ügylet elindítása összetettebb és hosszabb folyamat Csak hitelbiztosítással fedhető le a teljesítési kockázat (de jellemzően csak bizonyos önrésszel) A kockázatokat a bevont faktorcég viseli Drágább beszedési folyamat Magasabb költségek

15 Közvetlen export/import faktoring
Nemzetközi Faktoring Közvetlen export/import faktoring 1. Áru, számla BESZÁLLÍTÓ VEVŐ 3. Követelés megelőlegezése a beszállító felé 2. Számlaelfogadás / engedményezés tudomásul vétele 5. Elszámolás a Nagyvállalat fizetését követően 4. Fizetés a számla esedékességének napján HITELBIZTOSÍTÓ

16 Tartalomjegyzék Faktoring piac A Faktoring fogalma, működése
Faktoring a gyakorlatban Tartalomjegyzék Faktoring piac

17 Globális piac

18 A nemzetközi faktoring piac
1300 mrd EUR = 357 ezer mrd Ft! – Magyarország GDP x 12!

19 A nemzetközi faktoring piac
Belföldi faktorálás a jelentős Nemzetközi faktoring növekedése volt gyorsabb Hagyományos export faktoring visszaesett Export invoice discounting válság ellenére is növekedett Belföldi non-recourse faktoring válság ellenére is növekedett

20 Európai piac

21 Európai Faktoring piac
Egyesült királyságban jelentős visszaesés a válság hatására, de más fejlett országokban nem volt jelentős hatás

22 Európai Faktoring piac
Legyelország kiugró teljesítménye mutatja, hogy a gazdaságuk valóban könnyen vette a válságot, többi környező ország jelentős visszaesést mutat

23 Európai Faktoring piac
A kis nyitott balti államok kivételével jelentősen elmaradnak a környező országok a fejlett nyugat-európai országoktól

24 Európai piac termékjellegzetességek
Kockázat átvállalás ! Beszedés

25 A hazai piac

26 A nemzetközi és hazai faktoring piac
Faktor forgalom a GDP arányában Faktoringot igénybevevő KKV vállalkozások aránya Nyugat-Európa 6-11% 11% Magyarország 3,0% 0,4% (~3.000 a ~ ből)

27 Faktoring piac – faktoringot pénzügyi vállalkozásként végző cégek listája

28 A magyar faktoring piac

29 A magyar faktoring piac

30 A magyar faktoring piac

31 Faktoring a gyakorlatban
A Faktoring fogalma, működése Faktoring piac Faktoring a gyakorlatban Tartalomjegyzék Faktoring a gyakorlatban

32 Faktoring mint forgóeszköz-finanszírozás I.
Számlakövetelés A kevés tőkével és tárgyi eszközzel rendelkező szállító mérlegében a legjobb fedezet a vevői követelésállomány, mely: a már teljesített szállítások számlaköveteléseit tartalmazza, lejáratkori teljesítés ezáltal nagyon valószínű, illetve teljesítés főleg a vevő fizetőképességén múlik. Vevő A vevő optimális esetben jelentősen tőkeerősebb nagyvállalkozás, ezáltal: fizetőképessége jóval kisebb kockázatot rejt mint maga a KKV szállító közvetlen hitelezése (a forgóeszköz-hitelezéssel összehasonlítva). Biztosítás gyengébb vevők esetében hitelbiztosítót vonhatunk be, mely fedezi a vevő fizetésképtelenségéből adódó kockázatot.

33 Faktoring mint forgóeszköz-finanszírozás II.
A faktoring esetében a lehívásoknál ellenőrizzük a számlák teljesítését igazoló okmányokat is. Így: valóban csak azt a finanszírozzuk amit a szállító már teljesített, ezzel jelentősen csökkentve (adott esetben akár kizárva) a szállító teljesítési kockázatát és ezáltal a vevő nemfizetését. Növekedés A faktoring megoldással kezelni tudjuk a megnövekedett finanszírozási igényeket is, hiszen: alapvetően a szállító és vevő közötti szerződést vizsgáljuk, a jövőre vontakozó megállapodásokat is figyelembe vesszük, nem köt minket a szállító előző évi alacsonyabb forgalma. A KKV ügyél a tőkeerős vevője felé teljesített munkája után kiállított számláinak megvásárlása, hasonló kockázatot rejt mint maga a tőkeerős vevő közvetlen megfinanszírozása.

34 Faktoring mint forgóeszköz-finanszírozás III.
Források „céltudatos finanszírozás” esetén Eszközök Források „hagyományos finanszírozás” esetén Szállítók Tárgyi eszközök / ingatlanok Szállítók BANKHITEL Készletekre, egyéb forgóeszközökre Tárgyi eszközök / Gépek, stb BANKHITEL Készletek Követelések FAKTORING a vevői követelések finanszírozására Saját tőke, tartalékok egyéb forgóeszközök / pénzeszközök, egyéb Saját tőke, tartalékok

35 Faktoring előnyei az ügyfelek számára I.
egyszerűen igénybe vehető, gyors, pontosan a vevőkintlévőségek állományához igazodó finanszírozás jellemzően a „biztosíték” kizárólag maga a megvásárolt követelés egy olyan eszközcsoportot hasznosít, mely általában alulértékelt banki biztosíték akár kezdő vállalkozások is finanszírozhatóak mérlegen kívüli finanszírozást is biztosíthat a vállalkozás növekedésének finanszírozása eladósodott ügyfélnek is adható akár olcsóbb is lehet az egyéb hiteltermékeknél

36 Faktoring előnyei az ügyfelek számára II.
Javul a mérleg szerkezete, a cash-flow, erősödik a bankképesség Hamarabb jelentkezik a nyereség, gyorsulnak a forgási mutatók A szállító hosszabb fizetési futamidőt tud elfogadni, így erősödik piaci versenyképessége A szállító likviditását beszállítói felé továbbadva jelentős árelőnyöket érhet el A szállító megmenekülhet a rosszul kiválasztott vevő kockázatától (visszkereset nélküli konstrukció esetén) Jó vevőkkel rendelkező ügyfél faktoring megoldással könnyebben jut jelentős összegű finanszírozáshoz mint a hagyományos hitelekkel

37 Faktoring termékeink Beszállító faktoring Hyper faktoring
termelő/szolgáltató nagyvállalkozások beszállító számára Hyper faktoring áruházláncok beszállítóinak Építőipari faktoring a legjelentősebb hazai építőipari cégek beszállítói számára Export Faktoring jellemzően az export partnerekre vonatkozó hitelbiztosítás bevonásával Állami követelések faktorálása állami tenderek szállítóinak, központi beruházások fővállalkozóinak Önkormányzati faktoring főleg infrastruktúra beruházások esetén önkormányzati intézmények szállítói számára is Egészségügyi faktoring OEP finanszírozás megelőlegezése magán szolgáltatók számára kórházak beszállítói számára

38 Faktoring veszélyek tulajdonosi kapcsolat a vevő és a szállító között
bizományos értékesítésből kiállított számla lejárt vagy vitatott követelés építőipari (kivitelezés), pénzügyi szolgáltatások támogatások megelőlegezése ügyfél saját tőkéje negatív, romló üzleti tendenciák, köztartozásai illetve negatív KHR (BAR) bejegyzései vannak Egyedi, speciális áruk szállításából eredő számla

39 Kondíciók I. Előlegzés: 70-90 % a bruttó számlaérték arányában
Kamat: 1 havi BUBOR + 1,5-4 % p.a. a megelőlegzett összeg után Faktordíj: 0,15-0,2 % a finanszírozás megkezdett 10 napja után a bruttó számlaérték arányában vagy 0,5-1,5% a bruttó számlaérték arányában Kezelési költség: 0,2-0,3 % a bruttó számlaérték arányában Kockázatátvállalási díj: 0,5 % a bruttó számlaérték arányában Továbbutalási költség: 0,3 % a bruttó számlaérték arányában a nem faktorált, de pénzügyileg a faktoron átfutó tételek után A faktoring szolgáltatásnak jellemzően nincsenek egyéb díjai!

40 Kondíciók II. Számla összege 10 000 000 Ft Futamideje (nap) 30
SZÁMPÉLDA Számla összege Ft Futamideje (nap) 30 Előlegzés mértéke 80% Folyósított előleg Ft Költségek Refenrencia kamat értéke 7,8% 1 hó BUBOR Finanszírozási kamat 1,50% p.a. Ft Faktoring díj 0,15% 10 naponta Ft Kezelési ktg 0,30% egyszeri Ft Kockázatátvállalási díj 0,00% 0 Ft Összes költség Ft Bruttó számlaértékre vetítve: 1,37% A számla ellenértékének időben történt beérkezését követően: Folyósított maradvány Ft

41 Faktoring példa Ügyfél: KKV cég Veszprémben
Tevékenysége: munkaerő kölcsönzés nagyvállalatok felé Vevők: Valeo (autóipar) és Alcoa-Köfém (alumínium ipar) Egyéb jellemzők: Havi 40 mFt Valeo és havi 60 mFt Alcoa forgalom 60 napos fizetési határidő Minimális saját tőke Finanszírozás szükséges, mert a kölcsönzött munkaerőnek havonta fizetést kell adni, illetve a munkabérek járulékait kell megfizetni Hitellel az ügyfél csak magas kockázat mellett finanszírozható, hiszen a sem a folyósított összegek felhasználása, sem a fedezetek nem kontrolláltak. Faktoring formában: A Faktor standard beszállítói faktoring megoldást nyújt Kötelezettek jól ismert nagyvállalatok ezért már előzetesen elfogadhatók Várható faktorált forgalom: 1200 mFt, 200mFt átlagos kihelyezés a leigazolt havi teljesítést a CIB faktor 90%-ban megelőlegezi, mely bőven elegendő hogy az ügyfél teljesíteni tudja a kifizetéseket. Az engedményezés által a kötelezettek a Faktor felé fizetnek a lejárat időpontjában.

42 Köszönöm a figyelmeteket!