BME-Erste Tőzsdei kereskedés kutatás és játék Bozsik Balázs elektronikus értékesítési csatornák - igazgató Erste Befektetési Zrt. 2009. március 4.,

Az előadások a következő témára: "BME-Erste Tőzsdei kereskedés kutatás és játék Bozsik Balázs elektronikus értékesítési csatornák - igazgató Erste Befektetési Zrt. 2009. március 4.,"— Előadás másolata:

1 BME-Erste Tőzsdei kereskedés kutatás és játék Bozsik Balázs elektronikus értékesítési csatornák - igazgató Erste Befektetési Zrt. 2009. március 4.,

2 Tartalom  Néhány szóban a kutatásról  Erste Befektetési Zrt. bemutatása  NetBroker bemutatása  Gyakorlati információk –Online tőzsdei kereskedéshez –Kockázatkezeléshez  Az előadás közben is nyugodtan lehet kérdezni!

3 Erste Csoport Erste Befektetési Zrt. – Budapest  Fókuszban a hazai kisbefektetők  Közel 150.000 ügyfél  Teljes körű befektetési-termék kínálat Díjaink  2008:„Innovációs díj” A certifikátok bevezetéséért és a termékpaletta folyamatos fejlesztéséért. „Az év üzletkötője” - Sin Zoltán  2007: Az év legnagyobb tőzsdei származékos forgalmát lebonyolító kereskedő cége  1999-2006: Az év legnagyobb tőzsdei azonnali forgalmát lebonyolító kereskedő cége Erste Bank AG – Bécs  Több mint 1.300 kibocsátott certifikát  Folyamatosan új kibocsátások  Az Év Certifikátja Díj Ausztriában - 1. hely

4 Az online befektetésekről... Rutin az elektronikus ügyintézésben  Egyre több szolgáltatás érhető el az interneten  Növekvő biztonságérzet elektronikus csatornák használatakor Professzionális gazdasági tartalomszolgáltatások az interneten  portfolio.hu  index.hu gazdasági rovata  tozsdeforum.hu  napi.hu  finance.yahoo.com  news.google.hu üzleti élet rovata Valós idejű online kereskedés  A megbízás azonnal, késleltetés nélkül kerül be a tőzsdei kereskedési rendszerbe

5 Elektronikus tőzsde  Amerika –Nyílt kikiáltásos piacok –ECN  Európa –Nyílt kikiáltásos piacok –Elektronikus tőzsdék –MTF-ek  BÉT –1990-1995:nyílt kikiáltásos kereskedés - részleges elektronikus támogatással –1995-1998: mind kereskedési teremben, mind távkereskedési rendszerben –1998-tól: kizárólag távkereskedési rendszer, a MultiMarket Trading System-et (MMTS) (199-től a határidős piacon is)  Erste kapcsolat –K2

6 Elektronikus távkereskedés Brókercég Telefonon Interneten Személyesen Központi ajánlati könyv Az ajánlatok párosítása megfelelő ellenajánlattal Kereskedési munkaállomás Központi rendszer Kereskedési felület Ajánlat Kötés visszaigazolás

7 Gyakorlati információk a kereskedéshez

8 BÉT kereskedési szakaszok  További információk a www.bet.hu-n érhetők el.

9 Megbízás típusok  Piaci áras –értékpapír és darabszám választás –az ár megjelölése nélkül tett ajánlat –az ajánlat beadásának pillanatában teljesül, ha nem tud teljesülni, akkor visszavonásra kerül az Ajánlati könyvből –csak a kereskedés szabad szakaszában tehető.  Limit áras –értékpapír és darabszám megjelölése mellett –kizárólag a megadott vagy attól kedvezőbb áron (vétel esetén alacsonyabb, eladás esetén magasabb áron) teljesülhet. –a kereskedés bármely szakaszában tehető  Stop piaci / stop limit –értékpapír, darabszám és ár mellett egy aktiválási árat is meg kell jelölni –az ajánlat nem látszik a könyvben az aktiválási ár eléréséig –majd piaci / limit ajánlatként bekerül a könyvbe  Érvényesség –szakasz / nap / visszavonásig / dátumig

10 Likviditás a tőzsdéken  Ajánlati könyv építés –egy olyan nyilvántartás, amiben papíronként elkülönítve feljegyzik a még teljesítésre várakozó ajánlatokat –kizárólag limitáras ajánlatok –magánbefektetők általában 5 szint mélységig látják (brókerek mélyebbet) –megegyező ár esetén „FIFO”  Árjegyzővel –kétoldalú –folyamatos likviditás –általában OTC deviza és állampapírpiacokon (pl.: Reuters dealing) –partnerkockázat  Kombinált –aktív könyv mellett is –zero spread termék (pl: Xetra Deutsche Bank) Árjegyzői piac Market Maker Market Taker

11 Elemzés a gyakorlatban  Fundamentális –figyelembe vesz minden, a vállalat mögött álló értéket befolyásoló tényezőt a gazdaság és az iparág helyzetétől a vállalat pénzügyi mutatóin keresztül a menedzsmentig  Technikai elemzés –piaci jellemzőket, például múltbeli árakat vagy a forgalom alakulása által generált statisztikát elemez, és megpróbál olyan grafikon- alakzatokat találni, amelyek az árfolyam jövőbeli mozgására utalnak –legtöbb (online) befektető ezt használja  Elemzési anyagok –Időszakos: napi/heti/havi/negyedéves/éves –Set up: egy-egy befektetési lehetőségről –Eseti: friss piaci események bemutatása (pl.: Ukrajna) –Tematizált elemzési anyagok részvény, szektor, állampapír, deviza, ország (makro) –Célárfolyam –Erste elemzések: Erste Panoráma Erste Fókusz Erste Perspektiva

12 Mit jelent a NetBroker szolgáltatás?  Online tőzsdei kereskedési rendszer  Nap 24 órájában –számlaegyenleg, tranzakcióik meg tekintése –megbízásokat adása bármikor –befektetési jegy, állampapír vagy részvény  Előnye, hogy az ügyfelek által adott megbízások azonnal, késleltetés nélkül kerülnek be a tőzsdei kereskedési rendszerbe, így megfelelő ellenajánlat esetén azonnal teljesülnek.

13 NetBroker – Biztonság  Biztonságos belépés és azonosítás –Felhasználónév –Számlaszám –Jelszó –SMS-ben küldött belépési vagy tranzakciós kód

14 A NetBroker főbb funkciói  Tőzsdei kereskedés  Állampapír kereskedés  Befektetési jegy kereskedés  Kategóriánként szűrhető értékpapír lista  Innen indíthatóak a részvény/állampapír/befektetési jegy vételek és eladások. NetBroker – Kereskedés Széleskörű online szolgáltatások!

15 NetBroker – Piaci információk  Hírek, grafikonok –Piaci hírek –Erste hírek –Grafikonok  Részvényenként: információs tábla –részvény napi grafikonja, valamint – infopanel: további hasznos információk.

16 NetBroker – …  Információk –Egyenlegközlő –Számlakivonat –Tranzakciós lista  Pénzügyek –Ingyenes, online, azonnali átvezetés folyószámlára –Devizaváltás  Speciális funkciók –Tőkeáttételes tranzakciók kezelése folyamatos fedezetvizsgálattal pl.: Határidős pozíció nyitása a meglévő részvények, befektetési jegyek fedezetére –Automatikusan kezelt daytrade és tőkeáttételes tranzakciók –Napon túli tőkeáttétel, befektetési hitel segítségével –Napon belüli shortolás

17  Real-time előfizetéssel rendelkező ügyfelek vehetik igénybe  NetBroker rendszerben kell a szolgáltatást aktiválni  Első indításkor telepíteni szükséges NetBrokerPro szolgáltatás előnyei:  Professzionális tőzsdei kereskedés  Gyors ajánlatbevitel  Real-time, automatikusan frissülő tőzsdei adatok  Testre szabható felület  5 legjobb árszint  Napi és archív részvény grafikonok  Napi teljes kötéslisták NetBrokerPro Legprofesszionálisabb technológiai megoldások!

18 NetBroker Pro – Vétel-eladás – Ajánlati típusok Megbízás típusok:  Limit áras  Piaci áras  Stop limites megbízás  „Minden üzletre előre kiszabott, kőkemény, rendíthetetlen, minden körülmények között azonnal, nem limittel, hanem piaci áron végrehajtandó STOP LOSS!!!” http://www.vakmajom.hu/?doc=stoploss

19 Kereskedési tábla  oszlopbeállítás, oszlopsorrend  sorba rendezés  adatok szűrése Kötéslista  teljes és  részvényenkénti NetBroker Pro – Személyre szabási lehetőségek I.

20 Ajánlati könyv  5 legjobb vételi és  eladási árfolyam Grafikonok  napi  historikus Infopanel  napi grafikon és forgalom  részletes, historikus kereskedési adatok Kompakt panel NetBroker Pro – Személyre szabási lehetőségek II.

21 BME-s játék: Tőzsdei kereskedési verseny  Teljes körű tájékoztatás: hozamlaz.erstebroker.hu  Regisztráció és számlanyitás: március 9-16-ig  Játék időtartama 2009 március 16-tól április 17-ig  Valós pénzzel  NetBroker rendszerben  1. helyezet: 50.000 Ft jóváírás  2-5. helyezet: 25.000 Ft jóváírás  6-10. helyezet: 10.000 Ft Ft jóváírás

22 Számlanyitás folyamata  Online regisztráció a www.erstebroker.hu honlapon  Szerződés aláírása bármelyik Erste fiókban

23 NetBroker Diák számlacsomag  Elérhető a www.erstebroker.hu-n történő regisztráció után  Feltételek –Diák –25 éves életkorig  Maximum 2 millió Ft  Elérhető termékek –Részvény –Befektetési jegy –Határidős BUX –Állampapír –Day-trade –Befektetési hitel –NYESZ-R  Kondíciók –0,22 %, min. 100Ft –BUX: 150 Ft/kontraktus –Havidíj (tartalmazza a real-time előfizetést): 1200 Ft/hó