Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon

Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon

Hiteltörlesztési konstrukciók Készítette: Papp József.

Hasonló előadás


Az előadások a következő témára: "Hiteltörlesztési konstrukciók Készítette: Papp József."— Előadás másolata:

1 Hiteltörlesztési konstrukciók Készítette: Papp József

2 Hitel Ha: felveszünk valamekkora összegű hitelt (H t ), akkor azt általában rendszeres időközönként C t részletben törlesztenünk kell. Készítette: Papp József 48

3 Törlesztési terv A törlesztési terv: A C 1, C 2, …, C n pénzáramlás-sorozatot, tehát azokat a C t összegeket és azok befizetési időpontjait tartalmazó táblázatot nevezzük törlesztési tervnek. Készítette: Papp József 48

4 Egyszerűsítés Egyszerűsítés: Feltételezzük, hogy a hitel futamideje alatt, évente egyszer történik kamatfizetés, valamint tőketörlesztés! Készítette: Papp József 48

5 Törlesztő-részlet A törlesztő-részlet: (C t – adósság- szolgálat) az adós t-edik időpontban esedékes kötelezettsége, mely a t-edik időpontban esedékes kamatfizetés (K t ) és a t-edik időpontban esedékes tőketörlesztés (T t ) összegével egyenlő C t = K t + T t Készítette: Papp József 48

6 Visszafizetendő hitel A visszafizetendő hitel: összege minden egyes törlesztő-részlet befizetése után csökken a befizetett TŐKETÖRLESZTÉS összegével! Készítette: Papp József 48

7 Hitelállomány A hitelállomány: (tőketartozás) t-edik évi értéke megegyezik az előző időszakban esedékes tőketartozás és tőketörlesztés különbségével. H t = H t-1 – T t-1 ha t >1 Készítette: Papp József 49

8 Kamatfizetés Az esedékes kamatfizetés: mértéke megegyezik az esedékes tőketartozás és hitelkamat (k) szorzatával. K t = H t k Készítette: Papp József 49

9 Türelmi idő A türelmi idő: az az idő, amely alatt még nincs tőketörlesztés. Piaci hitelek esetén: k = r Készítette: Papp József 49

10 Lejáratkor egy összegben törlesztő hitelkonstrukció Jellemzői: A hitel lejáratakor esedékes a teljes tőketörlesztés. Minden törlesztő-részlet - az utolsó kivételével – megegyezik a kamatfizetéssel. Készítette: Papp József 50

11 Lejáratkor egy összegben törlesztő hitelkonstrukció Törlesztési terv: Készítette: Papp József 50 tHtHt KtKt TtTt CtCt 1HkH0 2H 0 3H 0 …………… n-1HkH0 nH HkH + H időszak Tőketartozás a t-edik tőketörlesztés előtt t-edik időpontban esedékes kamatfizetés t-edik időpontban esedékes tőketörlesztés t-edik időpontban esedékes törlesztő-részlet

12 3.1.1 feladat Írja fel annak a hitelkonstrukciónak a pénzáramlását, amelynek futamideje 5 év, névleges kamatlába évente egyszeri kamatfizetés mellett évi 12%, a hitel összege forint, a tőke visszafizetése lejáratkor egy összegben esedékes! Készítette: Papp József 51

13 3.1.1 feladat megoldása Készítette: Papp József 51 tHtHt KtKt TtTt CtCt

14 Egyenletes tőketörlesztésű hitelkonstrukció Jellemzői: A hitel törlesztése állandó nagyságú tőketörlesztő részletekben történik. A fennálló hitelállomány a futamidő alatt minden periódusban azonos összeggel csökken, így a kamatfizetési kötelezettség a futamidő alatt lineárisan csökken. Készítette: Papp József 52

15 Egyenletes tőketörlesztésű hitelkonstrukció Törlesztési terv: Készítette: Papp József 52 tHtHt KtKt TtTt CtCt 1H1H1 kH 1 H/nkH 1 + H/n 2H 2 =H 1 -T 1 kH 2 H/nkH 2 + H/n 3H 3 =H 2 -T 2 kH 3 H/nkH 3 + H/n …………… n-1H n-1 =H n-2 -T n-2 kH n-1 H/nkH n-1 + H/n nH n =H n-1 -T n-1 kH n H/nkH n + H/n időszak Tőketartozás a t-edik tőketörlesztés előtt t-edik időpontban esedékes kamatfizetés t-edik időpontban esedékes tőketörlesztés t-edik időpontban esedékes törlesztő-részlet

16 3.2.1 feladat Írja fel annak a hitelkonstrukciónak a pénzáramlását, amelynek futamideje 5 év, névleges kamatlába évente egyszeri kamatfizetés mellett évi 12%, a hitel összege forint, a tőke visszafizetésére a futamidő alatt azonos részletekben kerül sor! Készítette: Papp József 53

17 3.2.1 feladat megoldása Készítette: Papp József 53 tHtHt KtKt TtTt CtCt

18 3.2.2 feladat Írja fel annak a hitelkonstrukciónak a pénzáramlását, amelyek futamideje 5 év, a hitel névleges kamatlába évente egyszeri kamatfizetés mellett évi 12%, a hitel összege forint, valamint a tőketörlesztésre a futamidő alatt egyenletesen kerül sor 3 év türelmi idő után! Készítette: Papp József 54

19 3.2.2 feladat megoldása Készítette: Papp József 54 tHtHt KtKt TtTt CtCt

20 Azonos részletfizetésű (Annuitásos) hitelkonstrukció Jellemzői: A törlesztő-részletek a kamatot és a tőketörlesztő részlet összegét tartal- mazza. A futamidő alatt a kamat és a tőketörlesztő részletek összege állandó (Azonos nagyságú törlesztő-részletek) Készítette: Papp József 55

21 Azonos részletfizetésű (Annuitásos) hitelkonstrukció Ismert: PVAN = C*PVIFA(r,n) Készítette: Papp József 55 A hitel induló állománya Törlesztő- részlet Annuitásfaktor

22 Azonos részletfizetésű (Annuitásos) hitelkonstrukció Megváltozott jelentéstartalom! H = C*PVIFA(r,n) A törlesztő-részlet nagysága: Készítette: Papp József 56

23 Azonos részletfizetésű (Annuitásos) hitelkonstrukció A törlesztési terv kidolgozásának lépései:  a törlesztő-részlet meghatározása  A kamatfizetés meghatározása  A tőketörlesztés meghatározása Készítette: Papp József 56

24 3.3.1 feladat Egy 15 év futamidejű. Azonos részletfizetésű hitel induló állománya Ft., kamatlába évi 17%. Mekkora a harmadik évi törlesztő részlet, illetve tőketörlesztő részlet? Készítette: Papp József 56

25 3.3.1 feladat megoldása H = Ft. t = 15 év  n = 15 év r = 17% = 0,17 tHtHt KtKt TtTt CtCt Készítette: Papp József 56

26 3.3.2 feladat Egy vállalkozás Ft. hitelt vett fel egy kereskedelmi banktól, melynek feltételei a következők: szerződés-kötéskori fix kamatláb: 16% a hitel törlesztési ideje: 10 év a visszafizetés évente egyenlő részletekben történik Számítsa ki, hogy a., Mennyi az évi törlesztő részlet összege, amely a kamatösszeget és a tőketörlesztést egyaránt tartalmazza. b., Az első évi törlesztő részletben milyen összegű a kamat, és milyen összegű a tőketörlesztés. Készítette: Papp József 57

27 3.3.2 feladat megoldása H = Ft. t = 10 év  n = 10 év r = 16% = 0,16 tHtHt KtKt TtTt CtCt Készítette: Papp József 57

28 3.3.3 feladat Írja fel annak a hitelkonstrukciónak a törlesztési tervét, amelynek futamideje 5 év, a hitel névleges kamatlába évente egyszeri kamatfizetés mellett évi 20%, a hitel folyósított összege Ft., és az éves törlesztő-részletek nagysága állandó. Készítette: Papp József 58

29 3.3.3 feladat megoldása Határozzuk meg a rendelkezésre álló adatokat: H = Ft. t = 5 év  n = 5 év r = 20% = 0,2 Készítette: Papp József 58

30 3.3.3 feladat megoldása A törlesztési terv: Készítette: Papp József 58 tHtHt KtKt TtTt CtCt

31 3.3.4 feladat Mekkora éves törlesztő-részletet kell vállalnunk 5 év alatt, ha Ft. hitelt veszünk fel és a kölcsön effektív kamatlába évi 16%? Mekkora havi törlesztő-részletet kell vállalnunk? Készítette: Papp József 59

32 3.3.4 feladat megoldása Határozzuk meg a rendelkezésre álló adatokat: H = Ft. t = 5 év  n = 5 év r = 16% = 0,16 Készítette: Papp József 59

33 3.3.4 feladat megoldása Határozzuk meg a havi kamatlábat: t = 5 év  n = 5 * 12hó = 60 db törlesztés Készítette: Papp József 59

34 3.3.5 feladat A Ft. értékű számítógép 50%-át készpénzben egyenlíti ki. A fennmaradó 50%-ot 24 hónap alatt fizeti ki havonta azonos törlesztő-részletek mellett. (Az első törlesztő-részlet 1 hónap múlva esedékes.) A piaci hozam évi 13%. Mekkora összeget kell havonta fizetnie? Mekkora 1 év elteltével a tőketartozása? Készítette: Papp József 60

35 3.3.5 feladat megoldása Határozzuk meg a rendelkezésre álló adatokat: H = Ft / 2 = Ft. r = 13% = 0,13 t = 2 év  n = 24 hónap Készítette: Papp József 60

36 3.3.5 feladat megoldása Egy év elteltével a tőketartozása: Készítette: Papp József 60

37 3.3.6 feladat Egy vállalat azt tervezi, hogy bankjától 3 év lejáratra Ft. kölcsönt vesz fel. A bank elfogadható fedezet mellett hajlandó kölcsönt adni 12%-os nominális kamatlábbal, feltéve hogy a cég vállalja, hogy a kamatfizetési és a törlesztési kötelezettségének negyedévente, a negyedév végén esedékes átalányösszeggel tesz eleget. Mekkora összegű átalányt kell a vállalatnak negyedévenként fizetnie? Készítette: Papp József 61

38 3.3.6 feladat megoldása Határozzuk meg a rendelkezésre álló adatokat: H = Ft. r = 12% = 0,12 t = 3 év  n = 12 negyedév Készítette: Papp József 61

39 Teljes hiteldíj mutató - THM A THM: - Teljes hiteldíj mutató – az a belső kamatláb, amely mellett a hitelfelvevő által visszafizetett tőke és hiteldíj egyenlő a hitelfelvevő által folyósításkor a pénzügyi intézménynek fizetett költségekkel csökkentett hitelösszeggel. (A THM jutalék, kezelési költség stb. fizetése esetén magasabb, mint a hitel kamatlába!) Készítette: Papp József 62

40 Teljes hiteldíj mutató - THM Készítette: Papp József 62

41 3.4.1 feladat A „Szerelek” Gépészmérnöki Kft. az újonnan elvállalt tervező munkáinak ellátásához néhány számítógép vásárlása szükséges. A beszerzési ár Ft. A cég a beruházás finanszírozásához szükséges pénzösszeg felével rendelkezik, ezért a KB banktól Ft. fejlesztési kölcsönt vett fel. Az adósságot 1 év alatt, 2 azonos részletben kell megfizetni. A kamatláb évi 14%. A bank a hitel teljes összegének 2,5%-át egyszeri kezelési költségként, Ft-ot hitelbírálati díjként és további Ft- ot hitelfolyósítási jutalékként számolta fel. Számítsa ki a Teljes Hiteldíj Mutatót! Készítette: Papp József 62

42 3.4.1 feladat megoldása Határozzuk meg a rendelkezésre álló adatokat: H = Ft. k = 14% = 0,14 t = 1 év  n = 2 félév Kezelési költség: *0,025 = Ft. Hitelbírálati díj: Ft Hitelfolyósítási díj: Ft. Készítette: Papp József 63

43 3.4.1 feladat megoldása Összes költség: = Ft. A Teljes Hiteldíj Mutató : Készítette: Papp József 63

44 3.4.1 feladat megoldása Készítette: Papp József 63

45 3.4.1 feladat megoldása Készítette: Papp József 63

46 3.4.2 feladat Gépjármű vásárlás finanszírozására Svájci frank alapú kölcsönt igényel egy kereskedelmi banktól. A bank által engedélyezett hitel összege Ft., amely egy összegben kerül folyósításra. A kölcsön frankban kerül meghatározásra, a törlesztés pedig azonos összegekben, a mindenkori aktuális árfolyamon történik. A kölcsön lejárata 48 hónap. Az első törlesztés az igénybevétel napját követő 1 hónap múlva esedékes. A frank aktuális eladási árfolyama 166,54 HUF/CHF, a vételi árfolyama pedig 163,28 HUF/CHF. A feltételezés szerint a hitel futamideje alatt a devizaárfolyamok nem változnak! Számítsa ki a havonta fizetendő törlesztő-részleteket, ha a bank évi 5% kamatot számít fel! Készítette: Papp József 64

47 3.4.2 feladat megoldása Határozzuk meg a rendelkezésre álló adatokat: H HUF = Ft. r = 5% = 0,05 n = 48 hónap Eladási HUF/CHF: 166,54 Ft. Vételi HUF/CHF: 163,28 Ft. A magyar forintban folyósított kölcsön összegének megfelelő frank hitel összegét a bank deviza vételi árfolyamán kell kiszámítani! Készítette: Papp József 64

48 3.4.2 feladat megoldása Készítette: Papp József 64

49 3.4.3 feladat Gépjármű vásárlás finanszírozására euró alapú kölcsönt igényel egy kereskedelmi banktól. A bank által engedélyezett hitel összege Ft., amely egy összegben kerül folyósításra. A kölcsön euróban kerül meghatározásra, a törlesztés pedig azonos összegekben, a mindenkori aktuális árfolyamon történik. A kölcsön lejárata 48 hónap. Az első törlesztés az igénybevétel napját követő 1 hónap múlva esedékes. Az euró aktuális eladási árfolyama 256,54 HUF/EUR, a vételi árfolyama pedig 253,28 HUF/EUR. A hitelintézet évi 15% ügyleti kamatot számít fel. A feltételezés szerint a hitel futamideje alatt a devizaárfolyamok nem változnak! Számítsa ki a havonta fizetendő törlesztő-részleteket. Készítette: Papp József 65

50 3.4.3 feladat megoldása Határozzuk meg a rendelkezésre álló adatokat: H HUF = Ft. r = 15% = 0,15 n = 48 hónap Eladási HUF/EUR: 256,54 Ft. Vételi HUF/EUR: 253,28 Ft. A magyar forintban folyósított kölcsön összegének megfelelő euró hitel összegét a bank deviza vételi árfolyamán kell kiszámítani! Készítette: Papp József 65

51 3.4.3 feladat megoldása Készítette: Papp József 65


Letölteni ppt "Hiteltörlesztési konstrukciók Készítette: Papp József."

Hasonló előadás


Google Hirdetések