Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon

Az előadás letöltése folymat van. Kérjük, várjon

Szeniczey Gergő Főosztályvezető – Piacellenőrzési és felügyeleti főosztály Piacfelügyeleti igazgatóság 2014. június 11. Az MNB piacellenőrzési eljárásai.

Hasonló előadás


Az előadások a következő témára: "Szeniczey Gergő Főosztályvezető – Piacellenőrzési és felügyeleti főosztály Piacfelügyeleti igazgatóság 2014. június 11. Az MNB piacellenőrzési eljárásai."— Előadás másolata:

1 Szeniczey Gergő Főosztályvezető – Piacellenőrzési és felügyeleti főosztály Piacfelügyeleti igazgatóság június 11. Az MNB piacellenőrzési eljárásai és tapasztalatai

2 MNB piacfelügyeleti feladatai 2 1.Jogosulatlan tevékenység elleni küzdelem Engedély nélküli vagy bejelentés hiányában végzett tevékenység 2.Kiemelt tőkepiaci visszaélésekkel szembeni fellépés i.Bennfentes kereskedelem ii.Piacmanipuláció 3.Nyilvános tőzsdei kibocsátók közzétételeinek ellenőrzése Számviteli fegyelem megsértése

3 I. Piacfelügyeleti vizsgálatok október 1. óta

4 Tiltott piacbefolyásolás Piacbefolyásolásnak minősül olyan ügylet kötése vagy megbízásadás, ami  hamis vagy félrevezető információt ad/adhat a pénzügyi eszköz kereslet-kínálati viszonyairól vagy árfolyamáról  a pénzügyi eszköz árfolyamát mesterséges vagy rendellenes szinten rögzíti  színlelt, vagy bármilyen más formájú megtévesztéshez, manipulációhoz folyamodtak Híresztelés (megalapozatlan, félrevezető, hamis információ közlése)

5 Tiltott piacbefolyásolás Külön értékelendő  az információ minősítése, valóságtartalmának, a közzététel környezetének ellenőrzése  a közlés módja, az elért/elérni kívánt célközönség  az információ terjesztőjének tudattartalma, felelőssége Nem feltétele a jogszabálysértésnek, hogy az információ terjesztője gazdasági előnyt szerezzen.

6 Tiltott piacbefolyásolás Nagyobb horderejű eljárások:  Wood & Company a.s.   Hun Mining Nyrt.

7 Wood & Company a.s. Az MNB a Wood & Company Financial Services a.s. csehországi befektetési vállalkozást november 21-én kelt H-PJ-III-B-46/2013. számú határozatával piacbefolyásolás miatt 7,5 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte

8 Az MNB a Napi Gazdaság Kiadó Kft.-t és a Kft.-twww.napi.hu november 15. napján kelt H-PJ-III-B-44. számú határozatával piacbefolyásolás miatt 3 – 3 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte

9 Hun Mining Nyrt. Az MNB a Hun Mining Érc- és Ásványfeldolgozó Nyrt.-t december 16-án kelt H-PJ-III-B-48. számú határozatával piacbefolyásolás miatt 7,5 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte

10 Bennfentes kereskedelem Jelenleg több bennfentes kereskedelem gyanújával indított piacfelügyeleti eljárás is folyamatban van. 11 kibocsátót érintő témavizsgálat Témája: a bennfentes információkhoz hozzáférő személyekről történő nyilvántartás vezetési kötelezettség és a bennfentes szabályzatra vonatkozó jogszabályi előírások megtartásának ellenőrzése

11 Bennfentes kereskedelem Feltárt alapvető hiányosságok:  Egyes kibocsátók a Tpt § (2) bekezdésében felsorolt bennfentes személyeket sorolták fel bennfentes nyilvántartásukban, és nem a konkrét bennfentes információkhoz hozzáférő személyeket tartalmazta a nyilvántartás.  A nyilvántartások több esetben nem tartalmazták maradéktalanul a jogszabályban előírt tartalmi elemeket.  A kibocsátók több esetben nem tartották be a nyilvántartásba vétellel és a törléssel kapcsolatban fennálló tájékoztatási kötelezettségüket

12 Tevékenység jogosulatlan végzése Nagyobb horderejű eljárások:  Cívis Globál Zrt.  Kingsbourne Ltd – G7 Capital Kft.  Safebroker Kft.  IFN Tresor – Zafír Gold Kft.

13 Cívis Globál Zrt. Az MNB a Cívis Globál Brókerház Zrt.-t december 16-án kelt H-PJ-III-B-47. számú határozatával engedély nélkül végzett portfóliókezelési tevékenység miatt 250 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte Több száz ügyfél Milliárd forintos nagyságrendű pénzösszeg átvétele Az átvett ügyfélpénzek egy részét pénzügyi eszközökbe fektette be A Zrt. az MNB biztosításközvetítési tevékenység végzésére jogosult alkuszként szerepelt – ezt az engedélyét a határozatában az MNB visszavonta

14 Magyar Nemzeti Bank 14

15 Kingsbourne Ltd. Az MNB a Kingsbourne Ltd-t (Belize) november 15-én hozott H-PJ-III-B-43/2013. számú határozatával engedély nélküli portfóliókezelési tevékenység végzése miatt 150 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte Százas nagyságrendű ügyfélkör Többszáz millió Ft értékű pénzbefizetések

16 Magyar Nemzeti Bank 16

17 Magyar Nemzeti Bank 17

18 G7 Capital Kft. Az MNB a G7 Capital Pénzügyi Tanácsadó Kft.-t május 15-én hozott H-PJ-III-B-4/2014. számú határozatával bejelentés hiányában végzett függő ügynöki tevékenység miatt 60 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte A G7 Capital Kft. a Kingsbourne Ltd. számára közvetített ügyfeleket.

19 Safebroker Kft. Az MNB a Safebroker Kft-t október 22-én kelt H-PJ-III-B-42/2013. számú határozatával portfóliókezelési tevékenység engedély nélküli végzése miatt 120 millió Ft piacfelügyeleti bírság, bejelentés nélküli függő ügynöki tevékenység miatt további 5 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte Százas nagyságrendű ügyfélkör Százmillió Ft-os nagyságrendű kezelt vagyon

20 20

21 IFN TREZOR – Zafír Gold Kft. Az MNB az IFN TREZOR Amanet S.R.L.-t (Románia) május 6-án kelt H-PJ-I-B-5/2014. számú határozatával zálogkölcsön nyújtási tevékenység engedély nélküli végzése miatt 20 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte Több százas ügyfélkör Százmillió Ft-os nagyságrendű összeg Az MNB a Zafír Gold Záloghitelező Kft.-t ugyanezen határozatában Ezen tevékenységet elősegítő kiemelt közvetítői tevékenység engedély nélküli végzése miatt 5 millió Ft piacfelügyeleti bírság megfizetésére kötelezte

22 Magyar Nemzeti Bank 22

23 Forgalomba hozatal szabályainak megsértése - HHolding Hungary Zrt. célvizsgálat keretében a zártkörű forgalomba hozatal szabályainak megsértése miatt február 19-én kelt H-PJ-III-B-1/2014. számú határozat 100 millió Ft felügyeleti bírság 2 kötvény kibocsátása során történt jogszabálysértés  Az információs összeállítások nem tartalmazták az érdekeltek tájékoztatásának módját  A forgalomba hozatal során nem vett igénybe befektetési vállalkozást, hitelintézetet  A forgalomba hozatalt a forgalomba hozatali eljárás befejezését követően nem jelentette be a Felügyeletnek Az MNB büntetőeljárást kezdeményezett

24 Magyar Nemzeti Bank 24

25 Piaci visszaélések jogszabályi környezete 1.Új európai jogszabályi keretrendszer váltja fel a 2003-ban életbe lépett 2003/6/EC irányelvet (MAD) 2.Piaci visszaélésekről szóló rendelet (MAR) i június 12-én hirdetik ki ii.Az MNB hatáskörének kiterjesztése 3.Új bennfentes kereskedelemre és a piacbefolyásolásra vonatkozó hatáskörök alkalmazásáról szóló piaci visszaélés irányelv (MAD II) i.Az Európa Parlament február 4-én jóváhagyta ii. Bűnügyi szankciókat tesz lehetővé a piaci visszaélések (bennfentes kereskedelem, piacbefolyásolás, bennfentes információk jogszabályba ütköző közzététele) esetében

26 MAR témakörök I. 1.Szankciópolitika átalakítása: eltiltás lehetséges a vezetői feladatok ellátásától 2.referenciaértékek manipulációjának vizsgálata 3.új kereskedési formák és az esetlegesen visszaélésszerű új stratégiák kezelése: algoritmikus és nagyfrekvenciájú kereskedés (HFT) 4.közérdekű bejelentők rendszere: whistleblowing 5.közzétételi politika: visszatartó erő elérése legszélesebb körben

27 MAR témakörök II. 6.igazságügyi és bűnüldöző hatóságok megfelelő képzése 7.tilalmi időszaki szabályok visszatérése: tilos a kereskedés a köztes pénzügyi jelentés vagy év végi jelentés bejelentése előtt 8.KKV piacok: a bennfentes információk közzétételére vonatkozó kötelezettség 9.weboldalak, blogok és a közösségi média monitoringja 10.szén-dioxid-piacon végrehajtott ügyletek ellenőrzése

28 Köszönöm a figyelmet! 28


Letölteni ppt "Szeniczey Gergő Főosztályvezető – Piacellenőrzési és felügyeleti főosztály Piacfelügyeleti igazgatóság 2014. június 11. Az MNB piacellenőrzési eljárásai."

Hasonló előadás


Google Hirdetések